Записки частного трейдера

Биржевая торговлишка вечно привлекала людей возможностью быстрого обогащения. И это живо используют в маркетинговых целях брокерские компании. В ход идут истории о сказочно разбогатевших на этом занятии людях, красочные описания райской жизни следом достижения успеха. Звучат рассуждения и о том, что биржевой трейдер - это отличная и высокооплачиваемая профессия, а инвестор неизменно может "сделать" нужное число денег. А главное, в текущее время и нужно-то всего ничего: доступ в интернет, немного бесплатных семинаров "Как получать на бирже" и небольшая - порой до смешного - сумма на торговом счете.

В 1997 году я заинтересовался этим ремеслом. Меня заманили не бесплатные семинары и не рекламная инфа в метро (тогда их ещё не было). На глаза попалась книга о торговле акциями. И я решил попытаться, начав продавать ими в фондовой секции ММВБ. Некоторые ошибки, которые стали для меня крайне поучительными, изложены ниже.

Эпизод 1. Не верьте виртуальным успехам

Нет проще способа удвоить доход за пару месяцев, нежели служба на виртуальном счете. Никакой нервотрепки; пара книжек по техническому анализу - и ваш виртуальный счет начнет пухнуть как на дрожжах. Я увеличил цена портфеля за пять недель в полтора раза, а после этого прибавил еще четверть за две недели. Ободренный успехом, я показал результаты человеку, у которого были деньги, и он согласился рискнуть мелкий суммой, примерно $3 тыс. Своих денег для попытки у меня не было, и мы договорились, что в случае успеха он получит 80% прибыли.

Оказалось, виртуальный счет не дает ни малейшего представления о том, какой силы боязнь и жадность вам придется побеждать в себе, когда в занятие пойдут настоящие деньги. А опасение и жадность - главные враги как трейдера, так и инвестора. Ужас мешает своевременно заключить выгодную сделку, а жадность не позволяет вовремя вылезти из сделки, в то время как она еще выгодна. Торговля на виртуальном счете не дает необходимых навыков: резво проанализировать ситуацию, тотчас принять вывод и претворить его в жизнь. Это все одинаково что водить виртуальный автомобиль, а затем этого присесть за руль настоящей машины. Моим результатом стали потери в размере приблизительно 20% от счета, потом чего владелец денег забрал наш капитал.

Урок: если вы решили инициировать торговать на бирже, но стремитесь наработать начальный опыт, создайте себе "бумажный счет". Может показаться, что это таковый же "виртуальный счет", но это вдали не так с психологической точки зрения, потому что "бумажный счет" позволяет вам фиксировать куда больше данных и проводить разбор собственных решений. В специальной тетради отмечайте, в какие бумаги вы решили вложить деньги, зачем как раз в них и на какой эдак период. Финальный пункт в особенности значим для тех, кто торгует на коротких интервалах (даже внутри дня). Установив временные рамки сделки, проще безотлагательно продумать "антикризисные решения", без которых торговля на бирже становится крайне опасным для капитала занятием.

Эпизод 2. Трейдинг не терпит совмещения

Через некоторое период я накопил приличную сумму. Все это пора параллельно центровой работе я изучал информацию об анализе рынка, влиянии фундаментальных факторов на цены акций. Позже чего ещё открыл счет и начал торговать, имея несколько тысяч долларов.

Чтобы делать операции на бирже, не непременно иметь в распоряжении коммерческий терминал - программу для интернет-трейдинга. Довольно обретать информацию о торгах на специализированных сайтах, а для совершения сделок звякать брокеру.

Время от времени я смотрел, какова обстановка на рынке, и принимал решения. Посредством полгода состоялся жутко несимпатичный разговорчик с начальством о том, сколь времени и интернет-трафика я трачу на просмотр биржевых котировок и как это влияет на текущие показатели моей работы. Вопросительный мотив о смене места деятельности не поднимался, но мне ясно дали понять: если я не прекращу свои биржевые дела в рабочее время, то на долгое время в компании не задержусь. Была и другая сложность: принимать биржевые решения вовремя порой не удавалось - то совещание, то срочная задача, и в итоге на моем брокерском счете вновь оказались убытки. До беседы с руководством я говорил себе, что вот-вот все нормализуется, но в настоящее время стало понятно, что совмещение активного биржевого трейдинга и первостепенный работы невозможно.

При этом вместе с тем с активным трейдингом я был инвестором, что принесло хорошие плоды в виде выросшей стоимости купленных паев, и передо мной встал вопрос, не бросить ли свою работу совсем, чтобы на все сто переключиться на трейдинг. Я обдумывал различные варианты и пробовал торговать по-другому - так, чтобы этого не было видно начальству.

Однако сквозь два месяца мне предложили уволиться "по собственному желанию".

Урок: избегайте сочетания трейдинга и прочий работы. Если вам так уж хочется торговать на бирже - увольняйтесь и решительно знайте, что полагать вы сможете только на польза от ваших операций. Если же вам больше нравится ваша работа, то о трейдинге лучше забыть. Впрочем, у вас еще остается вероятность инвестирования - покупки ценных бумаг на месяцы и годы.

Эпизод 3. Знайте правила биржи

Ситуация сама подталкивала меня к тому, чтобы заниматься трейдингом непрерывно. Сохранив свои вложения в паевом фонде, я углубился в исследование срочного рынка. Капитал, которым я располагал, теоретически позволял трудиться на этом рынке с очень высокой доходностью - всего на тот миг у меня было возле $50 тыс. Изучив фьючерсные и опционные стратегии, я перевел монеты на FORTS (срочная секция РТС) и ринулся в бой, совершив несколько сделок, в том числе с опционами.

Сформированная точка зрения приносила прибыль, вера в свои силы крепла, и бывали дни, когда разрешается было вообще ничего не делать: рынок все делал сам. Несколько недель - и, по моим расчетам, я заработал 30% от размера счета.

Однако это оказалось иллюзией. Дело в том, что я не разобрался с технической стороной работы на FORTS и не принял во чуткость такую важную вещь, как габарит гарантийного обеспечения и некоторые аспекты функционирования рынка опционов.

Урок: для успешной торговли необходимо исследовать не только теоретические руководства по трейдингу, но и правила работы биржи. Помимо того, следует ревизовать свои знания, используя небольшие средства.

Эпизод 4. Делайте перерыв

Нужно было вылезать из кризиса. Начальный вывод, тот, что я сделал, - необходимо больше успешных сделок. Закрыв успешную сделку, нужно тут же совершать следующую позицию. Я думал, что нужно продолжать до тех пор, покуда трейдерская фортуна на твоей стороне! Завтра таковой хорошей возможности уже может не оказаться! Порой бывали дни, когда в течение дня совершалось до десятка сделок, а три-четыре в день были обычным явлением.

Я не выбирался из-за терминала. Но попытки исправить ситуацию только усугубляли ее. Прибыльные сделки негаданно становились убыточными, резкие рывки рынка внутри дня добивали остатки дохода. За неполные полгода от изначального капитала на практике ничего не осталось. Кроме этого истощилась психика, постоянное сидение за компьютером привело к падению мышечного тонуса, самочувствие в целом пошатнулось. Я стал нервозен и раздражителен.

Когда последняя доступная мне сделка оказалась в минусовой зоне, я понял, что сжег впустую не только деньги, но и полгода жизни.

Урок: необходимо одаривать себе передышку и после этого нескольких недель работы отправляться с биржи на три-четыре дня или более того на пару недель. Рынок был, есть и в обозримом будущем еще будет существовать, потому постоянно позволительно отвлечься от него и передохнуть.

Эпизод 5. Головокружение от успеха уничтожает успех

И все же накопленный навык позволил мне через небольшое время, торгуя пунктуально и неторопливо, получать прибыль. Медленно, осторожно, скрупулезно рассчитывая каждую сделку, мне удалось достичь того, что цифра провальных сделок упало без малого до нуля. О том, чтобы вскоре отдать все свои капиталы, конечно, и речи быть не могло, так как от них осталось немногим больше 10%, и все-таки цепь успешных действий восстановила веру в свои силы.

Пожалуй, это разрешено прозвать рекордом: за шесть недель счет вырос вдвое. Таких впечатляющих результатов я добился впервые. Я перестал подвергнуть разбору ошибки (тем более что их стало сильно мало), уверовал в то, что умею делать безошибочно... и немедля получил чувствительный потрясение - от резкого рывка цен супротив моей позиции счет вернулся практически к исходному состоянию. В денежном плане это меня уже не трогало, при всем при том в плане психологическом это была несложно катастрофа. От уверенности не осталось и следа, вместо четких обоснованных решений во момент торгов в голове метались лихорадочные мысли "а что если?", "а внезапно будет наоборот?", "что же делать?", и тому подобные.

Урок: когда вы уже научились многому и способны совершать больше успешных сделок, чем провальных, разбор ошибок должен быть еще более вдумчивым и тщательным.

Теперь, через десять лет занятий биржевой торговлей, у меня есть перечень навыков, которые пришлось выработать, чтобы сделаться успешным трейдером.

Принимать твердые решения, обосновывая их тем, что вам известно о ситуации. Твердое заключение - это когда вы совершаете сделку, явственно представив, при каких условиях вы будете пожинать ее плоды и что будете делать, если эта сделка окажется провальной.

Контролировать свойский трепет и свою жадность. Самостоятельно от того, сколь выгодной сделка оказалась, вы выходите из нее соответственно принятому решению. Если выясняется, что вы могли обрести большую прибыль - значит, вы ошиблись в планировании, и эту ошибку необходимо разобрать не менее тщательно, чем остальные.

Важны тщательность и пунктуальность как в расчетах сравнительно возможных сделок, так и в фиксации действий в дневнике.

Необходимо мочь отвлекаться. Принять решение об отдыхе и реализовать его. По-другому трейдинг способен свершить из вас маньяка - а это значит, что вы потеряете надзор над собой.

Keywords: